Eu vou por isto no meu ficheiro de resolução do Exame OTOC JUN13, mas aproveito para pôr aqui a resolução completa:
Questão 39 (JUN-12).:
Dos documentos de prestação de contas da empresa A, referentes ao ano N, retirou-se a informação seguinte:
- Vendas – Mercadorias...
..............
............50
0.000€
- Compras – Mercadorias...
..............
..........200.
000€
- Perdas por imparidade do período.......
....10.000€
- Redução dos inventários de mercadorias.15
.000€
- Aumento das dívidas a pagar.........
..........20.0
00€
- Depreciações do período.......
..............
....40.000€
- Aumento das dívidas a receber.......
.........30.00
0€
Os fluxos de caixa das atividades operacionais da empresa A, nesse ano, ascenderam a:
a) 300.000€.
b) 275.000€.
c) 195.000€.
d) 290.000€.
RESOLUÇÂO: Note-se que é necessário assumir que as perdas por imparidade se referem a Inventários. Os exercícios do Exame OTOC sobre fluxos de caixa que requerem que apuremos o valor do fluxo de caixa operacional, requer que usemos a fórmula para chegar ao resultado:
Recebimento de Clientes X0 = Clientes X-1 + Vendas e Prestação de Serviços + IVA Liquidado – Clientes X0 – Perdas por Imparidade X0, como não se tem individualment
e os montantes de Clientes X-1 e Clientes X0, utiliza-se a variação destes (neste caso, o "Aumento das dívidas a receber").
Recebimento de Clientes X0 = Diminuição Clientes + Vendas e Prestação de Serviços + IVA Liquidado – Perdas por Imparidade = -30.000
+ 500.000 = 470.000
Pagamento a Fornecedores X0 = Fornecedores X-1 + Compras + FSE + IVA Dedutível – Fornecedores X0, como não se tem individualment
e os montantes de Fornecedores X-1 e Fornecedores X0, utiliza-se a variação destes (neste caso, o "Aumento das dívidas a pagar").
Pagamento a Fornecedores X0 = Diminuição Fornecedores + Compras + FSE + IVA Dedutível = -20.000 + 200.000 = 180.000
Não há qualquer informação para aferir os pagamentos ao pessoal ou de impostos sobre o rendimento que também seriam fluxos de caixa
operacionais. Logo o Fluxo de Caixa da Atividade Operacional será de 470.000 – 180.000 = 290.000, pelo que a resposta correta é a d).
Nota: quando na formula aparece Diminuição Clientes/Fornecedores, significa que entrou/saíu dinheiro, respectivament
e. Quando no enunciado aparece "aumento" de dividas a receber/pagar, como foi nesta questão, o valor apresentado será negativo. Caso fosse "redução" de dividas a receber/pagar, é que o valor seria positivo. A razão que não se usou "redução de inventários" é porque não foi necessário usar a formula de Inventários. Já vais ver a seguir.
Questão 46 (JUN-13).:
Dos documentos de prestação de contas da sociedade X, referentes ao ano N, retirou-se a informação seguinte:
- Vendas – Mercadorias€ 850.000
- Custo das mercadorias vendidas€ 600.000
- Investimentos em ativos fixos tangíveis€ 250.000
- Depreciações do período€ 70.000
- Aumento dos inventários de mercadorias€ 25.000
- Redução das dívidas a pagar€ 30.000
- Aumento de financiamentos obtidos€ 75.000
- Gastos com o pessoal€ 150.000
- Aumento das dívidas a receber€ 45.000
O fluxo das atividades operacionais da empresa X, nesse ano, foi:
a) € 0.
b) € 45.000.
c) € 75.000.
d) € 85.000.
RESOLUÇÂO:Recebimento de Clientes X0 = Clientes X-1 + Vendas e Prestação de Serviços + IVA Liquidado – Clientes X0 – Perdas por Imparidade X0, como não se tem individualment
e os montantes de Clientes X-1 e Clientes X0, utiliza-se a variação destes (neste caso, o "Aumento das dívidas a receber").
Recebimento de Clientes X0 = Diminuição Clientes + Vendas e Prestação de Serviços + IVA Liquidado – Perdas por Imparidade
Recebimento de Clientes X0 = - 45.000 + 850.000 = 805.000
Pagamento a Fornecedores X0 = Fornecedores X-1 + Compras + FSE + IVA Dedutível – Fornecedores X0, como não se tem individualment
e os montantes de Fornecedores X-1 e Fornecedores X0, utiliza-se a variação destes (neste caso, o "Redução das dívidas a pagar") , no entanto não temos um valor para
compras, no entanto temos um valor para custo de mercadorias vendidas, então é necessário usar outra fórmula de modo a obtermos a incógnita --> compras:
Inventários X0 = Inventários X-1 + Compras – CMVMC – Perdas por Imparidade, e neste caso como não se tem individualment
e os montantes de Inventários utiliza-se a respectiva variação (neste caso, será "Aumento dos inventários de mercadorias", que é um valor positivo, seria negativo se estivesse "redução").
Compras = Aumento Inventários + CMVMC = 25.000 + 600.000 = 625.000€.
Pagamento a Fornecedores X0 = Diminuição Fornecedores + Compras + FSE + IVA Dedutível = 30.000 + 625.000 = 655.000€
Pagamento ao Pessoal X0 = 150.000€ (nem é preciso fazer cálculos)
Fluxo de Caixa da Atividade Operacional será de 805.000 - 655.000 - 150.000 =
0€E prontos, depois diz se conseguiste perceber
.
Aprovado/a
Dia da Liberdade